常见问题 （FAQs）
什么是自我管理养老金（Self-Managed Superannuation Fund, SMSF，简称自管养老金或自营养老金）？
自管养老金是一种由您自己管理的私人养老金。与零售或行业养老金不同，自管养老金的成员同时也是受信托人或者信托公司的董事，需要负责投资决策并确保养老金遵守相关的法律和法规。
我的自管养老金应该选择哪种架构？
自管养老金可以选择 个人信托人 或 公司信托人。两种方式在设立成本、法律要求以及长期运行上有所不同，适合哪一种取决于您的个人情况和需求。欢迎联系寿宁自我管理养老金公司，我们可以给您提供更多的讯息，帮助您做出最佳决策。
公司信托人与个人信托人有什么区别？
公司信托人：由公司担任信托人，每位成员都是董事。此结构便于管理，提供更好的资产保护，并在成员变动时更具灵活性，但是运行成本较高。
个人信托人：每位成员以个人身份担任信托人。设立成本较低，但在变更成员时，手续相对复杂。
我的自管养老金可以投资哪些资产？
自管养老金可以投资多种资产，包括股票、基金、定期存款、房地产、实物黄金、加密货币及其它类别等。所有投资必须符合养老金法规，并遵循您的投资策略。
我可以使用个人银行账户作为自管养老金的银行账户吗？
不可以。自管养老金是独立个体，必须拥有独立的银行账户，以确保养老金资产与个人或商业资产分开管理。这是自管养老金关键的合规要求之一。
我的自管养老金可以投资房地产吗？
可以。自管养老金可以投资住宅或商业房地产，但必须符合唯一目的测试（sole purpose test） 并遵守养老金相关规定。在严格条件下，自管养老金也可以通过有限制借贷架构（LRBA) 方式进行房地产投资。
自管 养老金有哪些合规要求？
自管养老金的合规要求主要包括：
制定投资策略
保存准确的记录和账目
提交年度财务报表和税务申报
接受年度独立审计
遵守会员贡献和退休金提取的相关规定
更多信息，请参阅澳洲税务局的网站 https://www.ato.gov.au/individuals-and-families/super-for-individuals-and-families/self-managed-super-funds-smsf
设立一个自管养老金（Self-Managed Super Fund, SMSF）需要多少费用？
寿宁自我管理养老金公司设立新的自管养老金（ SMSF）的费用如下：
个人信托人（Individual Trustees）： $780澳元
公司信托人（Company Trustee）： $1680澳元
自我管理养老金需要向澳洲税务局( ATO) 和澳洲证券和投资委员会（ ASIC）？
自我管理养老金（Self-Managed Super Funds, SMSF）受澳大利亚税务局（ATO）监管，因此每个 SMSF 每年都需要向 ATO 支付 $259 澳元的年度监管费（Supervisory Levy），该费用包含在每年的报税表中。
如果您的 自管养老金通过特殊目的的信托公司（Special Purpose Trustee Company）运营，您的自管养老金有义务向 ASIC 支付年度公司注册费，2025-26 财年的费用为 $67 澳元。该注册费在每年的 7 月 1 日进行指数化调整。
您也可以考虑提前支付十年的 ASIC 费用以获得折扣。例如，目前向ASIC一次性支付十年的特殊目的公司注册费为$463 澳元。请注意，此费用不可退还，并且公司每年仍需完成年度审查，以确保信息准确无误。
欲了解更多详情，请访问以下 ASIC 链接：https://www.asic.gov.au/for-business-and-companies/companies/company-annual-review/pay-company-annual-review-fee-10-years-in-advance/
自管养老金（Self-Managed Super Fund, SMSF）的一年运营或管理费用多少？
根据投资类型和交易频率的不同，寿宁自我管理养老金公司收取固定的年费，从每年$1,750 澳元起（含消费税 GST），该费率适合投资澳洲上市公司股票且交易量少的基本型自管养老金。年费已涵盖年度财务、税务报表及审计报告，合规服务，软件成本，以及由自管养老金特许顾问提供的技术。请联系寿宁客户获取适合您的自管养老金的报价。
如果我的自管养老金需要借款投资房产时，需要采取哪些步骤？
当一个自管养老金要借款买房时，信托人必须要使用有限追索权借贷安排（Limited Recourse Borrowing Arrangements, LRBA）的架构。
这要求您的自管养老金设立一个简易信托（Bare Trust），同时需要设立一家独立的标准公司作为该简易信托的公司信托人（Corporate Trustee）。
考虑到有限追索权借贷安排架构的复杂性和严格的监管要求，强烈建议您做决策前咨询持牌金融规划师（licensed financial planner），寻求专业的建议。
自管养老金（Self-Managed Super Fund, SMSF）的税率是多少？
自管养老金的税率主要取决于其所处的阶段：积累阶段或退休阶段。
1. 积累阶段（Accumulation Phase）
如果您的自管养老金是合规的且处于积累期（或已开始过渡型退休账户Transition to Retirement Pension），其应税收入（Assessable Income）需按 15% 的优惠税率缴税。应税收入包括税前贡献（Concessional Contributions）、利息、股息、租金，以及持有时间不足 12 个月的资产所实现的资本利得。
资本利得税（CGT）优惠： 如果资产持有时间超过 12 个月，自管养老金可享受 三分之一（1/3）的资本利得税折扣，使实际的资本利得税率降至 10%。
2. 退休阶段（Retirement Phase）
如果您的自管养老金处于完全退休支付阶段（Full Retirement Pension Phase），则其投资所得的任何收入和已实现的资本利得（Capital Gains）的税率均为 0%。这些收入被称为豁免当前养老金收入（Exempt Current Pension Income, ECPI），完全免税。
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